在企业并购或出售过程中，尽职调查(Due Diligence)是识别潜在风险的核心环节。以下是关键步骤法，结合法律、财务、业务等多维度进行风险排查
一、法律尽职调查
1.主体合规性
核查公司主体资格、营业执照、章程有效性，确认无吊销或异常经营记录。
检查企业资质(如行业特许经营许可、环保批文等)是否齐全且有效。
2.合同与债权债务
审查重大合同(如供应链协议、租赁合同)的违约责任、终止条款及潜在纠纷
核实或有负债(如对外担保、民间借贷)，通过银行流水、验资报告等交叉验证。
3.诉讼与行政处罚
通过裁判文书网、执行信息公开网查询目标公司涉诉及被执行情况
检查税务、环保、劳动等领域的行政处罚记录。
二、财务尽职调查
1.资产与负债真实性
核实固定资产权属(如房产证、设备抵押状态)，现场盘点存货维普。
分析应收账款账龄及坏账风险，排查隐性负债(如股东借款、应付公共收益)
2.税务合规性
审查纳税申报表、税收优惠合规性，测算潜在补税金额及滞纳金维普。
关注无票收入、成本替票等避税行为。
3.盈利能力分析
调整财务报表(剔除偶发收入、关联交易)，评估毛利、现金流稳定性。
通过合同台账验证收入真实性，对比行业水平判断盈利可持续性。